Българинът все повече преоткрива ползите от животозастраховането

През миналата година сме дали средно по 70 лева на човек за закупуване на застрахователни  полици

Над 428.39 млн. лв. е брутният премиен приход, реализиран от 13-те компании, работещи на българския животозастрахователен пазар през 2016 г. Това показват предварителните резултати, оповестени преди около месец от Комисията за финансов надзор (КФН).
За поредна година животозастрахователните дружества у нас регистрират сериозен ръст на приходите. За 2016 г. те са с около 37.123 млн. лв. повече в сравнение с постигнатото за 12-те месеца на 2015 г. Много малко не достигна на компаниите от бранша да реализират за 4-та поредна година двуцифрен ръст на събраните премии. В сравнение с 2015 г. през миналата година приходите са се увеличили с 9,49 на сто.

При предишни анализи бяхме свикнали да сравняваме годишните резултати на застрахователния бранш у нас с предкризисната за икономиката ни, финансите и застраховането 2008 г. Това обаче спокойно може да го оставим в миналото, защото след 3-4 години на по-ниски резултати компаниите компенсираха първоначалния си спад и вече няколко години поред показват многократно по-добри резултати, а ръстът на приходите е ежегоден и доста респектиращ. И все пак, ако сравним постигнатото през 2016 г. с това от 2008 г. , ще видим, че приходите са се увеличили с цели 150 млн. лв., което означава, че на годишна база събраните премиите в животозастраховането са нараснали с 53.87 на сто.

Ако трябва да се върнем и още малко по-назад във времето - преди 10 години, ще видим, че животозастрахователите са увеличили приходите си през 2016 г. с над два пъти.

Тук трябва да отчетем и факта, че в обявените от КФН резултати не се включва постигнатото от клоновете на чуждестранни застрахователни компании, работещи у нас. Според различни източници техните  приходи за 2016 г. от животозастраховане възлизат на около 65-70 млн. лева. Това показва още веднъж колко добре се развива този сегмент от финансовите пазари у нас през последните  няколко години.

Макар и с много условности, защото нямаме официална информация за постигнатите резултати от клоновете на животозастрахователните компании у нас, а също така и за дружествата, които се възползват от свободното предлагане на стоки и услуги в рамките на ЕС,  може да предположим, че сумата от продадените в България животозастрахователни полици възлиза на около и над 500 млн. лв. При малко над 7.1 млн. население това означава, че средно българинът заделя по около 70-71 лв. за животозастрахователни услуги. Десет години по-рано, през 2006 г., тази сума е била едва около 26.5 лв. Тоест сега българите заделят с около 44 лв. повече за животозастрахователни полици отколкото преди 10 години.

През годините повечето специалисти бяха убедени и твърдяха, че животозастрахователният бизнес в България има голям потенциал. По една или друга причина той не се развиваше или поне не с такива темпове, за които пазарът имаше възможности и се очакваше да го направи.
Последните 2-3 години нещата все по-осезаемо се променят, а надеждите и очакванията за в бъдеще са още по-големи.

На какво конкретно обаче се дължи успехът на бранша през миналата година? За да си отговорим на този въпрос, нека да видим от продажбата на кои застраховки се акумулират най-много приходи, а след това може да потърсим и причините.

И през миналата година най-продавани на пазара са полиците „Живот и рента“ - около 66.82 на сто от всички събрани премии са именно от тази застраховка. Интересен е фактът, че приходите от продажбата на „Живот и рента“ през 2016 г. са се увеличили с около 3.5 млн. лв., а делът й в общите приходи е спаднал с 5.45 на сто. Това показва, че имаме много сериозен ръст на приходите от продажба на други видове застраховки.
Кои  са те? Безспорно голямата изненада е застраховката „Живот, свързана с инвестиционен фонд“. През последните 1-2  години интересът към нея е огромен и продажбите също. Приходите от въпросната застраховка през 2014 г. са били 10.43 млн. лв., през 2015 г. те се увеличават с 63% и достигат до малко над 27 млн. лв., а през миналата година те са вече 58.337 млн. лв. Тоест имаме над 31 млн. лв. повече приходи, или ръст от 2.16 пъти.
Делът на застраховката в общите приходи също почти се е удвоил. За 2016 г. той се изчислява на 13.62%, а година по-рано е бил едва 6.9 на сто. Според главния изпълнителен директор на ЗЕАД „Булстрад Живот Виена Иншурънс Груп“, Светла Несторова успешното развитие на животозастрахователния пазар у нас се дължи на много фактори, но един от водещите е активното включване на банковите институции в продажба на застрахователни услуги. Това е и основната причина за налагането на пазара на животозастрахователни продукти, сред които е и застраховката „Живот“, свързана с инвестиционен фонд“.

При другите четири вида животозастраховки приходите през миналата година са по-малко в сравнение с тези през 2015 г.

При „Допълнителна застраховка“ брутните премийни приходи през 2016 г. са 18.304 млн. лв., или с 0.533 млн. лв. по-малко в сравнение с 12-те месеца на 2015 г., при „Женитбена и детска застраховка“ спадът е с 0.157 млн. лв., а при „Постоянна здравна застраховка“ е 0.023 млн. лв. Спадът и при трите вида застраховки е пренебрежимо малък и няма нужда да се правят нито някакви генерални изводи, нито пък някакви драми от това.
Не така обаче стоят при продажбата на застраховката „Злополука“, където приходите през миналата година са с 5.117 млн. лв. по-малко в сравнение с постигнатото  през 2015 г. Спадът на премийните приходи се изчислява на около 21.84 на сто.

Според главния изпълнителен директор на „ДЗИ-Животозастраховане“ ЕАД, Коста Чолаков, основните причини са две. Първо, голямата конкуренция на пазара, която често пъти води до намаляване на цените на някои застраховки, което, естествено, рефлектира и на приходите. Второ, конкретно за застраховката „Злополука“, тя се продава и от общозастрахователните дружества и често имаме преливане на клиенти, съответно и съпътстващите ги парични потоци от животозастраховането в общото застраховане и обратно. Така че, за да сме напълно обективни при анализа за пазарното представяне на въпросната застраховка, трябва да разгледаме и двата сегмента, на които се предлага.

Поглеждайки по-мащабно проблемите през 2016 г., ако може въобще да се говори за такива, в животозастраховането са свързани само с по-малките приходи от продажбата на един застрахователен продукт, а като цяло браншът върви стремглаво нагоре.

Причини за сериозното търсене на животозастрахователни продукти и увеличаване на приходите в бранша може да търсим в няколко посоки. Първо, явно имаме увеличена покупателна способност на част от населението, а оттам и възможност за спестяване. Връщане на вярата в застраховането. Преоткриването на животозастраховането като форма и начин за спестяване е много важен фактор, който движи сектора напред, смятат много от работещите в бранша. На фона на постоянно падащите лихви на банковите депозити и непопулярността сред болшинството хора на другите форми за инвестиции - капиталов, стоков пазар и т.н., животозастраховането изживява своя ренесанс. Не трябва да забравяме и факта, че покупката на животозастраховки освен форма на спестяване е свързано и с покриване на рискови фактори, а също така води и до някои данъчни облекчения. Това беше умело използвано от работещите в бранша, а резултатът е постоянно разрастващият се пазар.
Проблемите в българското здравеопазване също се отразиха благоприятно на застраховането у нас. При наличието на множество проблеми в здравната система у нас - недофинансиране и качеството на услугата, българинът търси някаква сигурност в здравните застраховки, което обяснява и увеличените приходи от техните продажби. Това също налива вода в мелницата на животозастрахователната индустрия в България и съм сигурен, че тази тенденция също ще се запази и доразвие през следващите години.

Анализирайки финансовите резултати за миналата година, трябва да отбележим и какво се случва с размера на изплатените обезщетения, печалби и загуби, активи, резерви и т.н.
През 2016 г. изплатените обезщетения са 172.76 млн. лв., а година по-рано са били 154.909 млн. лв. Тоест те са се увеличили с 11.52% , което с около 2 пункта изпреварва ръста на приходите. Този резултат обаче не е притеснителен стига да се анализира и да се вземат конкретните и своевременни мерки.

През миналата година регистрирахме и увеличение на печалбата на животозастрахователните компании у нас. През 2015 г. тя е била 29.196 млн. лв., а за 12-те месеца на миналата година възлиза на 31.595 млн. лв. През миналата година само две компании са завършили с отрицателен финансов резултат, всички други са на печалба. През 2015 г. компаниите, които инкасираха загуби, бяха три.

Непокритите загуби пък са намалели с 1.83 млн. лв. и към 31 декември 2016 г. те са 6.788 млн. лв. Неразпределената печалба достигна размер от 118.348 млн. лв., или с около 4 млн. лв. повече в сравнение с края на 2015 г.

През миналата година компаниите увеличиха чувствително и активите си, и резервите си, съответно с 10.77% и 12.67 на сто.

Анализирайки резултатите от 2016 г., забелязваме и още по-силната концентрация на пазара. Първите пет компании държат малко над 80 на сто от продажбите на  животозастрахователни услуги у нас. Това означава, че за другите 8 дружества остават по-малко от 20 процента от пазара.
Седем от тринайсетте компании са постигнали по-голям ръст на приходи от средния за пазара, а само 2 от компаниите в бранша имат по-нисък резултат от постигнатото от тях през 2015 година.

За пореден път безспорен лидер на пазара е ЗАД „Алианц България Живот“. През миналата година компанията е реализирала приходи в размер на 112.505 млн. лв. Всъщност с този си резултат животозастрахователната компания за втора поредна година прескача гросмайсторската граница от 100 млн. лв. В сравнение с 2015 г. събраните през миналата година от ЗАД „Алианц България Живот“ премии са с около 8.81 млн. лв. повече, което представлява ръст от 8.5 на сто.

Приходите от продажбата на застраховка „„Живот“ и рента“ формират 51.37% от общите приходи на компанията. ЗАД „Алианц България Живот“ е лидер при продажбата на въпросната застраховка, като държи 20.19% от пазара. През миналата година в сравнение с 2015 г. приходите от продажба на  застраховката „„Живот“ и рента“ са намалели с 13.523 млн. лв. Спад, който компанията умело компенсира с продажбата на другите видове застраховки.
Основна заслуга за доброто представяне и увеличаване на пазарните позиции на ЗАД „Алианц България Живот“ има продажбата на застраховката „„Живот“, свързана с инвестиционен фонд“. През 2015 г. приходите от въпросната застраховка са били 22.285 млн. лв., а през миналата година продажбите са се увеличили с повече от 2 пъти - 44.753 млн. лв. С този си резултат компанията държи 76.71 на сто от продажбите на тази застраховка на нашия пазар.

ЗАД „Алианц България Живот“ е лидер и в продажбата на „Женитбена и детска застраховка“. Приходите на компанията през миналата година от продажбата на въпросната застраховка възлизат на 5.693 млн. лв., което е 54.9% от общите приходи, реализирани от този продукт.

Втори в класацията по премиен приход за 2016 г. се нарежда ЗЕАД „Булстрад Живот Виена Иншурънс Груп“. В сравнение със същия период на миналата година компанията е увеличила приходите си с над 12.77 процента. В номинално изражение увеличението на приходите на животозастрахователното дружество е 8.511 млн. лв.

Компанията отбелязва ръст на продажбите на почти всички видове застраховки, но е безспорен лидер на пазара в продажбата на застраховките „Заболяване“, „Допълнителна застраховка“ и „Постоянна здравна застраховка“. Освен това компанията  може да се похвали с много добре балансиран портфейл. През миналата година ЗЕАД „Булстрад Живот Виена Иншурънс Груп“ увеличава приходите си от продажба на застраховката „Заболяване“ с цели 34.44 на сто. С този си резултат компанията постигна пазарен дял от 50.84% от общите приходи от въпросната застраховка. 

 Пазарният дял, който ЗЕАД „Булстрад Живот Виена Иншурънс Груп“ постигна през 2016 г. от продажби на „Допълнителна застраховка“, е 47.61 на сто.

Трети по премиен приход за 2016 г. е ЗК „УНИКА Живот“ АД. В сравнение със същия период на миналата година компанията е увеличила приходите си с 9.341 млн. лв., а пазарния си дял с 0.99 на сто.

Успехът на компанията се дължи на всички линии бизнес, но най-вече на чувствителното увеличаване на продажбите на застраховката „„Живот“ и рента“.

Ако освен класацията за най-голям премиен приход направим класация с основен критерий най-голям ръст на приходите, то тя би изглеждала така - ЖЗК „Съгласие“ АД  с ръст от 73.5%, ЗАД „Сожелайф България“ с 51.53% и „ОББ - МЕТЛАЙФ“ АД с 19.32 на сто. Първата компания дължи успеха си основно на закупения преди година портфейл от „Дженерали Животозастраховане“ АД, а другите две компании от увеличение на продажбите на животозастрахователни продукти.

Ако трябва да отличим и трите най-добри компании, що се отнася до реализирана печалба през миналата година, то призовата тройка би изглеждала така - „ДЗИ-Животозастраховане“ ЕАД с печалба от 11.957 млн. лв., ЗАД „Алианц България Живот“ с печалба от 6.828 млн. лв и „ОББ-Метлайф ЖЗД“ АД с печалба от 6.303 млн. лева.

Обобщавайки всички публични финансови резултати, може да кажем, че отминалата 2016 г. беше много успешна за животозастрахователния бранш у нас. По предварителна информация компаниите успешно започват и тази година. Ако се запази тенденцията от последните години, то ни очаква една много интересна и финансово успешна 2017 г.
Единственото предизвикателство с някакви неизвестни за момента е повторната финансова проверка, която тече в момента под егидата на КФН в застрахователните дружества у нас.

Забележка: Съдържанието на настоящия материал има аналитичен характер и отразява мнението и очакванията на автора. Материалът не бива да се счита за препоръка за ПОКУПКА или ПРОДАЖБА на застрахователни полици или други услуги от конкретна компании или пък акции от нея.